전략 컨설팅의 겉모습, 화려해 보이지만 일상은 이렇다

대기업 재무기획 실무 알아보기

ESG 재무기획, 실무 경험이 중요한 이유

오늘날 기업의 재무기획은 단순히 재무적 성과만을 고려하는 것이 아니라 환경(Environment), 사회(Social), 지배구조(Governance)를 통합적으로 고려하는 ESG 관점에서 접근해야 합니다. 특히 대기업 재무기획팀에서는 ESG 요소를 재무계획에 통합하는 능력이 핵심 역량으로 부상했습니다. 그러나 이론적 지식만으로는 복잡한 ESG 재무기획을 수행하기 어렵습니다. 기업들이 경력직을 선호하는 이유는 바로 이러한 실무 경험의 가치 때문입니다. 실제로 많은 고용주들이 최근 대학 졸업생보다 경험이 풍부한 인재를 선호하는 추세가 뚜렷해지고 있습니다. 인텔리전트닷컴의 연구에 따르면 고용주의 거의 40%가 경험이 풍부한 직원을 선호하는 것으로 나타났습니다. 이는 경험 있는 직원들이 보유한 폭넓은 지식, 문제 해결 능력, 그리고 실무에서 즉시 생산성을 발휘할 수 있는 능력 때문입니다.

ESG 재무기획의 핵심 프레임워크와 조직 구조

효과적인 ESG 재무기획을 위해서는 적절한 조직 구조와 프레임워크가 필수적입니다. ESG 재무기획을 성공적으로 수행하기 위한 핵심 프레임워크와 조직 구조에 대해 알아보겠습니다. ▸ ESG 전담 조직 구성: 10년 전만 해도 ESG 전담 조직이 드물었으나, 현재는 ESG 기획팀, ESG 전략팀 등의 명칭으로 전담 조직을 갖추는 것이 일반적입니다. ▸ 영역별 전문성 강화: ESG 담당자는 환경, 사회, 지배구조 영역 중 본인의 전문 영역을 정하고 해당 영역의 최신 동향을 학습하며 전문성을 키워야 합니다. ▸ 통합적 접근: ESG 요소를 재무 결정에 통합하여 장기적 가치 창출에 초점을 맞추는 접근법이 필요합니다. ▸ 재무적 영향 분석: ESG 요소가 재무제표에 미치는 영향을 분석하고, 이를 재무계획에 반영하는 능력이 중요합니다. KPMG의 보고서에 따르면, ESG 경영은 'ESG 전략수립'과 'ESG 정보공시'를 통해 기업가치를 창출하고 증대하는 것을 의미합니다. 재무기획팀은 이러한 ESG 경영 체계 내에서 재무적 관점의 전략을 수립하고 실행하는 핵심 역할을 담당합니다.... 더보기

국내 기업 사례 1: 포스코홀딩스의 ESG 재무전략

포스코홀딩스는 2023년 ESG 경영 혁신대상에서 민간 부문 대상을 수상한 ESG 경영의 선도 기업입니다. 포스코홀딩스의 ESG 재무기획 사례를 통해 실무적인 접근 방식을 살펴보겠습니다. ▸ 협력사 성과 공유 모델: 포스코홀딩스는 2,254개 협력사와 성과 공유제를 운용하며, 총 7,326억원의 성과 보상금을 지급했습니다. 이는 단순한 사회공헌이 아닌 상생의 재무 모델을 구축한 사례입니다. ▸ 환경 투자의 재무적 가치화: 포스코는 제철소가 바다와 인접해 있다는 점을 고려하여 바다숲 조성과 해양폐기물 수거 등 해양생태계 보전에 투자했습니다. 이러한 환경 투자를 비용이 아닌 장기적 가치 창출의 관점에서 접근했습니다. ▸ 폐기물의 자원화: 어촌마을의 폐패각(굴 껍데기)을 제철 부원료로 재활용하는 기술을 개발함으로써 환경 문제 해결과 동시에 원가 절감 효과를 창출했습니다. ▸ ESG 핵심 이슈 선정: 포스코홀딩스는 그룹 ESG 협의회에서 탄소, 안전, 생물다양성을 3대 핵심 ESG 이슈로 선정하고 이에 대한 재무적 리스크와 기회를 분석하여 재무계획에 반영했습니다. 이러한 접근법은 ESG를 단순한 비재무적 요소가 아닌 기업의 장기적 재무 성과에 직접적인 영향을 미치는 핵심 요소로 인식하고 관리하는 방식을 보여줍니다.

국내 기업 사례 2: SK이노베이션의 내부 탄소가격제 도입

SK이노베이션은 재무적 관점에서 ESG 요소를 통합하는 혁신적인 사례를 보여주고 있습니다. 특히 내부 탄소가격제 도입은 ESG 요소를 재무의사결정에 통합하는 대표적인 사례입니다. ▸ 내부 탄소가격 제도: 2022년 도입된 이 제도는 신규 사업 시행 시 예상되는 탄소 배출량을 계산하고 이를 금액으로 환산해 '비용'으로 반영합니다. 이는 ESG 요소를 재무적 의사결정에 직접 통합하는 혁신적인 접근법입니다. ▸ 탄소 감축 투자의 가치 인정: 탄소배출량을 감축할 수 있는 투자는 새로운 가치를 창출한 것으로 간주합니다. 이를 통해 친환경 투자의 재무적 타당성을 평가하는 프레임워크를 구축했습니다. ▸ ESG 관점의 사업 우선순위 결정: 내부 탄소가격제를 통해 신규 사업의 우선순위를 ESG 관점에서 재설정함으로써 장기적 가치 창출을 극대화하는 전략을 수립했습니다. ▸ 지배구조와 의사결정 구조: SK이노베이션은 이사회 평균 참석률이 98%에 달하는 등 ESG 기반 의사결정을 위한 지배구조를 강화했습니다. 이러한 SK이노베이션의 접근법은 ESG를 재무적 의사결정에 통합하는 구체적인 방법론을 제시하며, 특히 경험 있는 재무 전문가들의 통찰력이 이러한 혁신적인 시스템을 설계하고 운영하는 데 중요한 역할을 했음을 보여줍니다.

국내 기업 사례 3: 삼성전자의 공급망 ESG 경영

삼성전자는 공급망 전체에 ESG 원칙을 적용함으로써 재무적 리스크 관리와 지속가능한 가치 창출을 동시에 추구하는 사례를 보여줍니다. ▸ 공급망 ESG 교육 체계 수립: 삼성전자는 협력사를 대상으로 ESG 교육 체계를 수립하고, 2·3차 협력사까지 교육 범위를 확대했습니다. 이는 공급망 전체의 ESG 리스크를 관리함으로써 재무적 안정성을 높이는 전략입니다. ▸ 글로벌 인권 규범 준수: 지난해 글로벌 400여 개 기업을 대상으로 준법 및 인권교육을 실시했으며, 이주 근로자 채용 교육도 강화했습니다. 사내 인권교육의 수료율은 96.6%에 달했습니다. ▸ 이사회 다양성과 투명성 강화: 사외이사에 성별, 국적을 한정하지 않고 각 분야 전문가를 선임해 이사회 투명성을 강화했습니다. 이는 의사결정의 질을 높이고 장기적 가치 창출에 기여합니다. ▸ ESG 정보공시 고도화: 재무적 관점에서 ESG 성과를 측정하고 공개함으로써 투자자들의 신뢰를 높이고 기업가치 평가에 긍정적인 영향을 미치는 전략을 구사했습니다. 삼성전자의 사례는 ESG 경영이 단순한 사회적 책임을 넘어 공급망 전체의 재무적 안정성과 경쟁력을 강화하는 핵심 전략임을 보여줍니다.... 더보기

해외 기업 사례 1: BNP 파리바의 지속가능 금융 전략

프랑스의 글로벌 금융 그룹 BNP 파리바는 ESG를 전략적 핵심 축으로 삼아 재무기획과 투자 결정에 통합한 선도적인 사례를 보여줍니다. ▸ 지속가능성 중심의 전략 계획: BNP 파리바는 지속가능성을 전략 계획의 세 가지 핵심 축 중 하나로 설정했습니다. 이는 ESG를 단순한 부가적 요소가 아닌 핵심 비즈니스 전략으로 통합한 접근법입니다. ▸ 탄소 배출 강도 감축 목표 설정: 발전, 자동차, 석유 및 가스 부문의 탄소 배출 강도를 각각 30%, 25%, 10% 감축하는 목표를 설정했습니다. 이러한 명확한 목표 설정은 ESG 재무기획의 기반이 됩니다. ▸ 금융 포용성 확대: 600만 명의 금융 포용성을 개선하는 제품과 서비스를 개발하는 동시에 운용 자산의 90% 이상을 지속가능한 투자로 전환하는 목표를 수립했습니다. ▸ 파리협약 연계 투자: 파리협약에 맞춰 2050년까지 탄소중립을 달성하기 위한 재무적 계획을 수립하고, Net Zero Asset Managers(NZAM)에 참여함으로써 ESG 투자의 글로벌 표준을 선도하고 있습니다. BNP 파리바의 사례는 금융기관이 ESG를 어떻게 핵심 비즈니스 전략과 재무기획에 통합할 수 있는지를 보여주는 좋은 예시입니다.

해외 기업 사례 2: JP모건의 저탄소 경제 전환 투자

글로벌 금융 거인 JP모건 체이스는 ESG를 재무기획의 핵심 요소로 통합하며 저탄소 경제로의 전환을 위한 대규모 투자 계획을 수립했습니다. ▸ 2.5조 달러 규모의 지속가능 개발 투자: JP모건은 2030년까지 저탄소 경제로의 전환과 넷제로 목표 달성을 위해 2.5조 달러 이상을 투자하는 계획을 수립했습니다. 이는 UN의 지속가능발전목표(SDGs)에 맞춰져 있습니다. ▸ 탄소 감축 이니셔티브: 신용카드를 플라스틱 대신 금속으로 제작하여 Scope 3 배출량을 줄이는 등 제품 설계 단계부터 탄소 감축을 고려한 재무기획을 수행합니다. ▸ 지정학적 리스크 관리: ESG 지배구조 토픽 중 지정학적 리스크, 승계 계획, 정치적 참여 등을 포함함으로써 재무적 리스크 관리를 강화했습니다. ▸ 직원과 고객의 재정 건전성 증진: 직원과 고객의 재정적 웰빙을 촉진하고, 소외된 지역의 폐기물 감소, 재활용, 수자원 접근성 향상을 지원합니다. JP모건의 사례는 ESG를 재무전략의 핵심으로 통합함으로써 장기적인 재무적 성과와 지속가능한 가치 창출을 동시에 추구하는 방식을 보여줍니다.

해외 기업 사례 3: HSBC의 ESG 데이터 통합 접근법

글로벌 금융 그룹 HSBC는 ESG 데이터를 재무의사결정에 통합하는 혁신적인 접근법으로 주목받고 있습니다. ▸ 기후 관련 재무정보공개 준수: HSBC는 기후 관련 이슈(리스크 관리, 지배구조, 데이터 관리)를 경영 전략에 통합하며 기후 관련 재무정보공개 태스크포스(TCFD) 권고사항을 준수합니다. ▸ ESG 성과 측정 메트릭스 도입: 글로벌 프라이빗 뱅킹 및 자산 관리 고객을 위해 ESG 성과를 이해할 수 있는 메트릭스와 지속가능성 선호도 설문지를 도입했습니다. 이는 ESG 등급, 탄소 집약도, HSBC의 지속가능한 투자 분류 등을 포함합니다. ▸ 다양성과 포용성 증진: 성별 다양성, 흑인 유산, 직원 참여 등을 통해 포용성과 회복력을 구축함으로써 조직의 지속가능한 성장과 재무적 안정성을 강화했습니다. ▸ 넷제로 목표 달성 위한 재무 전략: HSBC는 2050년 이전에 넷제로 목표를 달성하기 위한 재무 전략을 수립하고, 이를 위한 구체적인 로드맵과 성과 측정 체계를 구축했습니다. HSBC의 사례는 ESG 데이터의 체계적인 수집, 분석, 활용을 통해 재무의사결정의 질을 높이고 장기적 가치 창출을 극대화하는 방법을 보여줍니다.... 더보기

결론: ESG 재무기획 전문가로 성장하기 위한 로드맵

ESG 재무기획은 현대 기업의 지속가능한 성장을 위한 핵심 요소이며, 이 분야의 전문가로 성장하기 위해서는 체계적인 접근이 필요합니다. ▸ 이론과 실무의 균형: ESG 재무기획 전문가가 되기 위해서는 재무, 회계, 지속가능성에 대한 이론적 이해와 함께 실무 경험이 필수적입니다. 학교에서 배운 이론을 실제 상황에 적용해보는 기회를 적극적으로 모색해야 합니다. ▸ 지속적인 학습과 자기 개발: ESG 분야는 빠르게 진화하고 있어 지속적인 학습이 필요합니다. 최신 동향, 규제 변화, 우수 사례 등을 지속적으로 학습하고 자신의 전문 영역을 발전시켜야 합니다. ▸ 다양한 이해관계자와의 협업 능력: ESG 재무기획은 재무팀뿐만 아니라 환경, 사회, 지배구조 관련 부서와의 긴밀한 협업이 필요합니다. 다양한 이해관계자와 효과적으로 소통하고 협업하는 능력을 키우는 것이 중요합니다. ▸ 데이터 분석 및 활용 능력: ESG 재무기획에는 비재무적 데이터를 재무적 관점에서 분석하고 활용하는 능력이 필요합니다. 데이터 분석 도구와 방법론에 대한 이해와 활용 능력을 키워야 합니다. ESG 재무기획 분야는 지속가능한 경영의 핵심 요소로 그 중요성이 계속 증가할 것입니다. 이 분야에서 성공하기 위해서는 이론적 지식과 실무 경험의 균형, 지속적인 학습과 자기 개발, 다양한 이해관계자와의 협업 능력, 그리고 데이터 분석 및 활용 능력이 필수적입니다. 특히 신입 인재들은 인턴십과 프로젝트 경험 등을 통해 실무 역량을 강화함으로써 경력직 선호 현상에 대응하고 자신의 경쟁력을 높일 수 있을 것입니다.